In diesem Wohngebäude mit Landwirtschaft wohnte die Familie Schmid. Vater Anton, gest. 1965, und Mutter Josefine, geb. Lorinser, gest. 1990, mit den Töchtern Fine, gest. 2008, Rosa, gest. 2011, Senze, gest. 2012, Berta, gest. 2014 und Klara, vh. Zehrer, gest. 2025 (siehe Alte Bachgasse 2).
Woher der Doppelname kommt, ist nicht mehr zweifelsfrei zu klären. Vermutlich wohnte im hinteren Gebäude, Pfannenbühl 6, das auch zum Hof gehörte, eine Familie mit dem Namen „Knörle“. Da es im Dorf schon einige „Schmid“ gab, waren es die „Knörle-Schmids“. Außerdem hatte Anton im Dorf einen Spitznamen: man nannte ihn hinter vorgehaltener Hand den „Heidre“, weil er so schnell gesprochen hat.

Um 1750 kam der Lehrer Josef Schmid aus Maria Steinbach/Iller nach Reute und unterrichtete ab 1756 im Haus Knörle-Schmid. Sein Sohn Johannes, Schullehrer, Mesner und Organist, folgte ihm eifrig nach. Neben der Unterrichtung von 115 Kindern im Hause Schmid sorgte er auch als Chorleiter dafür, ein kleines Orchester und ein Gesangs-Quartett in Form zu halten. Aus dem Pfarrarchiv geht hervor, dass in diesem Hause Kirchenmusik und Chor lange Zeit eine Heimstatt hatten, ja dass sogar der Kirchenchor dort (um 1820) gegründet wurde. Johannes starb 1846. 1837 wurde das erste Schulhaus in der Augustinerstr.21 gebaut.